شرکت بیمه معلم گزارش عملکرد ۱۲ ماهه منتهی به اسفند ۱۴۰۴ خود را منتشر کرد؛ گزارشی که نشان میدهد این شرکت با ثبت بیش از ۲۴ هزار میلیارد تومان حق بیمه صادره، همچنان یکی از بازیگران فعال بازار بیمه کشور بوده، اما ساختار درآمد و هزینه آن بهطور معناداری تحت تأثیر رشته بیمه درمان قرار دارد.
بر اساس اطلاعات ارائهشده، درآمد حق بیمه صادره بیمه معلم در پایان سال ۱۴۰۴ به ۲۴ هزار و ۷۸۱ میلیارد تومان رسیده است. از این رقم، ۲ هزار و ۲۰۲ میلیارد تومان تنها در اسفند ماه محقق شده که بیانگر سهم بالای ماه پایانی سال در تمدید قراردادها، بهویژه قراردادهای درمان گروهی است.
ترکیب پرتفوی بیمهای شرکت نشان میدهد بیمه درمان با سهم ۵۴ درصدی، اصلیترین منبع درآمد بیمه معلم در سال ۱۴۰۴ بوده است. پس از آن، رشته ثالث – اجباری با سهم ۱۳ درصدی در جایگاه دوم پرتفوی قرار دارد. این ترکیب اگرچه از قدرت شرکت در بازار درمان حکایت دارد، اما در عین حال ریسک تمرکز پرتفوی را نیز افزایش میدهد؛ چرا که درمان یکی از پرهزینهترین و پرنوسانترین رشتههای بیمهای محسوب میشود.
در سمت هزینهها، بیمه معلم در اسفند ماه ۷۸۸ میلیارد تومان خسارت پرداخت کرده و مجموع خسارت پرداختی این شرکت در کل سال از ۱۲ هزار میلیارد تومان فراتر رفته است. بررسی سبد خسارتها نشان میدهد ۶۶ درصد از خسارتهای اسفند ماه (۵۱۴ میلیارد تومان) و ۶۱ درصد از کل خسارتهای ۱۲ ماهه (۷ هزار و ۶۳۶ میلیارد تومان) مربوط به رشته درمان بوده است؛ موضوعی که بار مالی بالای این رشته را بهروشنی نشان میدهد.
با اتکا به این دادهها، نسبت خسارت کل شرکت در سال ۱۴۰۴ قابل محاسبه است. نسبت خسارت که از تقسیم خسارت پرداختی بر حق بیمه صادره به دست میآید، برای بیمه معلم حدود ۴۸.۴ درصد برآورد میشود. این عدد در مقیاس صنعت بیمه و با توجه به تمرکز بالای شرکت بر درمان، نسبتاً قابل قبول ارزیابی میشود و نشان میدهد عملیات بیمهگری شرکت هنوز در محدوده فنی مناسبی قرار دارد.
در سطح رشتهای، محاسبه تقریبی نشان میدهد نسبت خسارت بیمه درمان بیمه معلم در سال ۱۴۰۴ حدود ۵۷ درصد بوده است. این نسبت اگرچه بالاتر از میانگین برخی رشتههاست، اما همچنان از مرز زیاندهی عبور نکرده و بیانگر آن است که سودآوری درمان برای شرکت بهشدت وابسته به کنترل هزینههای پزشکی، مدیریت قراردادهای درمانی و اصلاح نرخهاست.
از منظر عملیات بیمهگری میتوان به حاشیه فنی قبل از هزینهها اشاره کرد که بر اساس نسبت خسارت، حدود ۵۱.۶ درصد برآورد میشود. بدیهی است با کسر هزینههای اداری، کارمزد شبکه فروش و هزینههای مالی، این حاشیه بهطور محسوسی کاهش خواهد یافت و سود نهایی شرکت به درآمدهای سرمایهگذاری وابسته میشود.
عملکرد ۱۲ ماهه بیمه معلم نشاندهنده رشد مناسب حق بیمه و حفظ سهم بازار در رشته درمان است، اما در عین حال ریسک تمرکز بالا بر این رشته را نیز برجسته میکند. نسبت خسارت کل و درمان در محدوده قابل کنترل قرار دارد، اما تداوم سودآوری شرکت در سالهای آینده بیش از هر چیز به توان مدیریت هزینههای درمان، تنوعبخشی به پرتفوی و بهبود بازده سرمایهگذاریها وابسته خواهد بود.
:::
